[新聞] 阿里巴巴、騰訊、字節跳動向三星電子、SK

文章標題 請使用 原新聞標題 勿刪減或自創標題，違者4-1處分 原文標題： 請勿刪減或自創標題，違者4-1處分，此行請刪除 阿里巴巴、騰訊、字節跳動向三星電子、SK海力士洽簽「10年DRAM長約」 原文連結： 網址超過一行，請用縮網址，連結不能點擊者板規 1-2-2 處分。 https://finance.biggo.com.tw/news/acfb08d0-180a-4743-8766-69aa08e58088 發布時間： 請勿張貼超過3天新聞 2026-10-27 17:55 (GMT+8) 記者署名： 原文內容： 阿里巴巴、騰訊、字節跳動等中國大型雲端業者接連向三星電子與SK海力士洽談伺服器用 DRAM長期供應合約，部分甚至探詢延長至2035年的10年超長約。採購品項為伺服器用DDR 與低功耗LPDDR，反映AI資料中心擴建帶來的記憶體缺貨潮。中國擁有超過24GW的AI資料 中心容量，規模僅次於美國；長鑫存儲等中國本土業者的伺服器用DRAM競爭力仍不及韓國 業者。美國科技巨頭已通過長約先行卡位產能，也促使中國業者加快腳步。 中國大型雲端服務供應商（CSP）正接連向三星電子與SK海力士洽談伺服器用DRAM長期供 應合約（LTA）。業界掌握到，部分業者甚至要求把通常3至5年的供應期拉長到2035年、 長達10年的超長約。在美國科技巨頭早已用長約卡位產能的情況下，中國業者這回算是遲 來一步加入戰局。 據半導體業界27日說法，阿里巴巴、騰訊、字節跳動等大中華區CSP正與韓國記憶體業者 協商伺服器用DRAM的LTA條件。採購品項為伺服器用DDR與低功耗規格LPDDR。DDR是讓伺服 器中央處理器（CPU）快速讀寫資料的主記憶體；LPDDR則是降低耗電與發熱的規格，過去 主要用於行動裝置。據了解，LPDDR有助提升AI伺服器的電力效率，加上記憶體供應吃緊 ，伺服器業者因此進一步搶進這個規格。 中國CSP會向韓國業者靠攏，背後是自家供應鏈的極限。長鑫存儲（CXMT）雖快速增產 DRAM，但在AI伺服器所需的高效能DDR與LPDDR上，產品競爭力與量產穩定性仍由三星電子 與SK海力士領先。24小時不間斷運轉的伺服器用DRAM，尤其是AI資料中心用產品，對穩定 性的要求高出許多。一名伺服器業者主管表示：「實際評測效能後，CXMT伺服器用DRAM與 三星、SK海力士DRAM的效能差距很大。」 美國政府對中國的先進半導體出口管制，使三星電子與SK海力士無法向中國供應AI加速器 關鍵零組件的高頻寬記憶體（HBM）。但要運轉大規模AI資料中心，除了HBM之外，通用 DRAM也必須同步到位。此外，中國政府自2023年起管制美光產品，美光於2025年宣布退出 中國市場，也被視為訂單湧向韓國業者的原因之一。 中國是僅次於美國的全球第二大AI資料中心市場。根據Semianalysis 9月報告，中國已建 置超過24吉瓦（GW）的AI資料中心容量，另有約20GW正在興建或規劃中，規模緊追擁有 56GW的美國。 企業 推進中的AI資料中心規模 字節跳動 5.3GW 阿里巴巴 3.9GW 騰訊 2.4GW 百度 1.1GW 華為 1.0GW 註：依Semianalysis統計。中國移動、中國電信、中國聯通等三大電信商也參與建設 在中國內需市場，本土業者的追趕也相當猛烈。根據Omdia，中國最大NAND Flash業者長 江儲存（YMTC）今年第2季在中國本土市場拿下38.5%市佔，首度超越三星電子與SK海力士 登上第一。不過這僅限於NAND Flash的成績，在伺服器用DRAM上，技術差距仍被評估為約 2年。 長約早已成為記憶體業界的標準簽約模式。三星電子在今年第2季法說會上表示，已與全 球五大資料中心客戶簽署LTA，並正與5家大型客戶進行額外協商，計劃把70%以上的產能 分配給LTA訂單。SK海力士也公開表示，已與包含核心客戶在內的10多家業者完成簽約。 業界認為這些客戶包括AWS、微軟、Google Cloud、Meta與甲骨文。據了解，中國CSP這次 的要求屬於既有合約之外的另一批數量。 在「美股七雄」中，尚未簽下長約的據悉只有蘋果，業界預期蘋果也會在年內跟進簽約。 KB證券研究中心主管金東元指出：「推估三星電子2027年記憶體預計產量的約80%已通過 LTA鎖定」，「針對尚未簽約的其餘20%產量，超大規模雲端業者之間的搶貨競爭也仍在持 續。」 供應短缺正反映在價格上。大信證券預期，伺服器業者為了搶下LPDDR數量，願意支付接 近伺服器用記憶體的水準的價格，將帶動記憶體價格持續上漲。換言之，智慧手機、PC製 造商與伺服器業者已形成在同一條產線上搶產能的局面。對三星電子與SK海力士而言，為 了維持中國市佔，仍有充分誘因繼續供貨給被稱為「中國版科技巨頭」的CSP，因為中國 與美國並列AI資料中心建設需求最大的區域。 大中華區CSP的長約要求，是提升記憶體三雄業績能見度的因素。產能相當比例被綁進以 年計的合約後，即使進入下行循環，價格防禦力也會更強。反過來說，合約量愈多，通用 DRAM的現貨流通量就必然愈少，未能參與長約的中小伺服器與家電業者，採購難度預料將 進一步升高。 心得/評論： https://www.mk.co.kr/news/business/12187030 原文網站 不對啊假消息吧宏碁陳董說 現在開始供過於求了 大陸那邊產能開出來明年年中就會開始降價 中國三大巨頭還去簽長約幹嗎? ※必須填寫滿30正體中文字，心得過短或濫竽充數將以板規 1-2-3 處分